Анализ маркетинговой деятельности предприятия ОАО «Хакасский рыбокомбинат»

Введение

Маркетинговая деятельность на предприятии актуальная тема на сегодняшний день. Процесс маркетинговой деятельностью подразумевает систему различных мероприятий, которые, необходимо проанализировать и выбрать оптимальный вариант.

В курсовой работе использован ряд схем организованных структур применяемых в маркетинговой деятельности проанализировав которые можно выбрать оптимальный вариант.

Как показывает практика, в условиях трансформации отечественной экономики в рыночную маркетинг нередко является наиболее «узким местом». При неэффективной маркетинговой системе невостребованными остаются гибкость и ресурсные возможности производственной, финансовой и других подсистем фирм.

На многих предприятиях в настоящее время медленно реализуются настоящие маркетинговые мероприятия и исследования. Однако, на ряду с этим отсутствует нередко отсутствует правильно понимание самого понятия «маркетинговая деятельность», «маркетинговая система», «управление маркетингом», «маркетинговой управление», как о целостной подсистеме управления фирмой. Объективные причины этого связаны с тем, что маркетинг соприкасается и пересекается с самыми различными сторонами деятельности предприятия, но в тоже время не дублирует их. Маркетинг, в широком смысле этого понятия, понимается как система реализации следующих принципов: ориентация на потребителя, экономическая эффективность как основа деятельности фирмы; координация усилий всех служб и подразделений для достижения поставленных целей. Здесь маркетинг берет на себя некоторые функции менеджмента.

Проблемы маркетинговой деятельностью являются весьма актуальными, так как большинство государственных предприятий не имеют оптимальной системы организации маркетинга или вообще не имеют ее.

Поэтому я выбрал тему курсовой работы «Анализ маркетинговой деятельности предприятия» .

Целью работы является изучение и освоение методических основ управления маркетинговой деятельности, выявление слабых сторон, их анализ и разработка, а также анализ финансового состояния предприятия.

Объектом исследованием является ОАО «Хакасский рыбокомбинат» — предприятие, которое занимается воспроизводством рыбы.

Работа состоит из двух частей. В первой части раскрыты теоретические основы анализа маркетинговой деятельности. Здесь приведена сущность и значение анализа маркетинговой деятельности, изучена методика анализа.

Во второй части проведен анализ финансово-хозяйственной деятельности объекта исследования на основании абсолютных и относительных показателей.

Теоретической основной исследования послужили научные труды отечественных экономистов и статьи периодической печати.

1. Анализ маркетинговой деятельности

1.1 Организация маркетинга на предприятии Термин «маркетинг» — в буквальном смысле процесс продвижения на рынок — не отражает в полной мере внутренней двойственности процесса и акцентирует более «активную» строну маркетинга в сравнении с «аналитической». Чтобы охарактеризовать эту двойственность, применяют термины «стратегический» и «операционный» маркетинг. Стратегический маркетинг представляет собой процесс анализа, который включает в себя анализ потребностей, сегментацию рынка, анализ конкурентоспособности, и в заключении, выбор стратегии развития предприятия. Операционный маркетинг представляет собой процесс выбора целевого сегмента с последующим составлением плана маркетинга и применением комплекса маркетинговых коммуникаций на выбранных сегментах рынка, исходя их бюджета маркетинга.

Маркетинг — это система организации и управления производственной и сбытовой деятельностью предприятий, изучение рынка с целью формирования и удовлетворения спроса на продукцию и услуги и получение прибыли.

В качестве функции управления маркетинг имеет не меньшее значение, чем любая деятельность, связанная с финансами, производством, научными исследованиями, материально-техническим снабжением и т. д.

В качестве концепции управления (философии бизнеса) маркетинг требует, чтобы компания рассматривала потребление как «демократический» процесс, при котором потребители имеют право «голосовать» за нужный им продукт своими деньгами. Это определяет успех компании и позволяет оптимально удовлетворить потребности потребителя.

Поскольку маркетинг — это способ убедить массы сделать покупку, большинство ошибочно отожествляют данное понятие со сбытом и стимулированием. Разница заключается в следующем: сбыт, главным образом, предполагает контакт лицом к лицу — продавец имеет дело с потенциальными покупателями. Маркетинг использует средства массовой информации и другие способы, чтобы завладеть вниманием и убедить многих людей — людей, которые могут вообще не иметь никакого прямого контакта ни с кем из компании данного сбытовика. Один из ведущих теоретиков по проблемам управления, Петер Друккер, говорит об этом так: Цель маркетинга — сделать усилия по сбыту ненужными. Его цель — так хорошо познать и понять клиента, что товар или услуга будут точно подходить последнему и продавать себя сами.

Маркетинг — явление сложное, многоплановое и динамичное. Этим объясняется невозможность в одном универсальном определении дать полную, адекватную его сущности, принципам и функциям характеристику маркетинга.

Из сущности маркетинга вытекают основные принципы. Однако в отечественной и зарубежной литературе под «принципами маркетинга» понимаются достаточно различные вещи. Рассмотрев позиции различных авторов, сравнив их, выделим следующие основополагающие принципы:

1. Тщательный учет потребностей, состояния и динамики спроса и рыночной конъюнктуры при принятии экономических решений;

2. Создание условий для максимального приспособления производства к требованиям рынка, к структуре спроса (причем исходя не из сиюминутной выгоды, а из долгосрочной перспективы);

3. Воздействие на рынок, на покупателя с помощью всех доступных средств, прежде всего рекламы;

Основные задачи отдела маркетинговой информации в соответствии с основными стратегическими целями фирмы и ее текущими задачами, отраженными в бизнес планах и документах об учреждении данного предприятия отдел маркетинговой информации в своей повседневной деятельности обязан реализовывать следующие основные задачи:

Обеспечение руководства фирмы необходимой маркетинговой информацией в интересах разработки стратегии и тактики развития и рыночного поведения фирмы. Отдел обязан при необходимости уточнять и дополнять указанную информацию, а также выполнять все необходимые работы по анализу и оценке различного рода текущих и перспективных рыночных ситуаций.

Проведение всего комплекса рыночных исследований, связанных с рынком, товаром и потребителями как по утвержденному плану исследований маркетинга, так и по специальным указаниям руководства и по заданиям других подразделений фирмы.

Для определения целей и функций отдела маркетинга необходимо провести полный анализ деятельности фирмы и выявить узкие места и диспропорции в ее функционировании. На основании полученных данных построить гипотезу разрешения данных проблем силами создаваемого отдела маркетинга, т. е. разработать план маркетинга. Исходя, из стратегии маркетингового развития и из целей отдела маркетинга мы можем построить гипотезу о рациональной структуре отдела маркетинга. В данном случае она будет выглядеть так: директор отдела маркетинга подчиняется непосредственно генеральному директору и/или Совету Директоров. Он координирует и несет ответственность за работу отдела в целом. Оптимальный размер отдела — 7 сотрудников.

Постоянное участие в разработке стратегии и тактики рыночного поведения фирмы посредством: формирования товарной, ценовой, сбытовой, рекламной и сервисной стратегии маркетинга; консультационной помощи руководству фирмы и другим подразделениям, участвующими в разработке стратегии и тактики рыночного поведения фирмы. Организация рекламной деятельности, а также разработка комплекса мероприятий по формированию и поддержанию связей с общественностью, обеспечивающих как необходимую доходность и прибыльность деятельности фирмы, так и поддержание ее доброго имени в глазах общественности. Постоянный анализ и оценка эффективности маркетинга в фирме и соответственное развитие службы. Оказание помощи и обеспечение консультаций по маркетингу всем подразделениям фирмы. Методическое руководство (и частичное осуществление собственными силами) и обучение всего персонала фирмы основам маркетинга. Оценка психологического соответствия, принимаемых на работу в фирму сотрудников претендуемой должности. Анализ общего психологического состояния групп, коллективов и отдельных работников фирмы.

1.2 Методика планирования маркетинговой деятельности на предприятии Планирование целей предприятия:

Цель — это ориентир, к которому должно стремится предприятие в своей деятельности. Планирование целей предприятия состоит из нескольких этапов.

Чтобы правильно выбрать путь, необходимо знать исходное положение предприятия. Для этого на первом этапе планирования проводится всесторонний анализ его текущей деятельности (ситуационный анализ). Такой анализ дает возможность оценить внутренние возможности и ресурсы предприятия, его сильные и слабые стороны, определить тенденции изменения внешней среды и степень адаптации предприятия к этим изменениям. Проведя все исследования и ответив на интересующие вопросы, можно переходить ко второму этапу — выработке целей предприятия. Цели должны характеризоваться:

1. Конкретностью и измеримостью,

2. Достижимостью,

3. Ориентацией во времени,

4. Избирательностью,

5. Участием сотрудников в их постановке.

Конкретность и измеримость целей предполагает установление точных заданий в различных аспектах деятельности. Цели должны быть количественно выражены, что необходимо для проверки их исполнения.

Достижимость целей — принципиальное требование при планировании. Цели должны быть выполнимыми и подсказывать направление действий. Они должны допускать расчленение на частные задачи, выполнение которых можно поручить конкретным подразделениям или сотрудникам.

Ориентация во времени определяет соотношение целей разного временного горизонта (долгосрочные, среднесрочные, краткосрочные). Это позволяет знать не только результат, но и сроки его достижения.

К выбору целей необходимо подходить избирательно. Из множества задач, стоящих перед предприятием, в качестве целей необходимо выделить самые существенные, чтобы на них можно было сосредоточить ресурсы предприятия. Должны быть определены приоритеты целей. Для этого рекомендуется использовать метод построения дерева целей, который заключается в следующем: исходя из главной цели и для ее достижения формируются более низкие по уровню основные цели, затем промежуточные и т. д. При определении целей предприятия, фирмы особое внимание следует уделить тому, чтобы они отражали цели его сотрудников, усиливали их заинтересованность в успехе общего дела. Основными базовыми целями, исходя их опыта зарубежных фирм, являются: объем продаж, тепы роста (объем продаж или прибыли), доля на рынке, структура капитала, конкурентоспособность, использование ресурсов (прибыль на вложенный капитал, прибыль на суммарные затраты).

Выбор стратегии маркетинга:

Для реализации целей маркетинга формируется маркетинговая стратегия, которая самым тесным образом связана с общей стратегией. Стратегия маркетинга — принципиальные, средние или долгосрочные решения, дающие ориентиры и направляющие отдельные мероприятия маркетинга на достижения поставленных целей. Стратегия разрабатывается на основе поставленных целей, прогноза долгосрочных перспектив развития рынка (рынков), анализ потребностей покупателей, оценки ресурсов и возможностей предприятия. Разработка стратегии маркетинга — программно-целевой подход к деятельности предприятия. Глобальными базовыми направлениями маркетинговой стратегии являются:

Стратегия сегментации — углубление степени насыщения предлагаемыми товарами и услугами всех групп потребителей, выбор максимальной глубины рыночного спроса;

Стратегия диверсификации — освоение производства новых товаров, новых рынков, включая не просто диверсификацию товаров, но и распространение предпринимательской деятельности на совершенно новые и не связанные с основными видами деятельности фирмы области;

Стратегия интернационализации — освоение новых, зарубежных рынков. В рамках общей стратегии разрабатываются более конкретные частные стратегии, которые могут быть различными. Для их описания используются следующие стратегические определяющие:

· Пространственное выделение рынка (локальный, региональный, национальный),

· Знакомство с рынком (старый рынок, родственный рынок, новый рынок),

· Степень обработки рынка (дифференцированный, недифференцированный),

· Отношение к конкурентам (пассивное, нейтральное, агрессивное),

· Отношение к темпам роста (быстрый рост, умеренные темпы, сокращение производства).

Планирование программы маркетинга:

На этапе планирования идет выбор элементов маркетинга, которые объединяются в наиболее оптимальный, с точки зрения поставленных целей, комплекс («4 Р»), а также распределение финансовых средств в рамках бюджета маркетинга.

В зависимости от адресата программа маркетинга может быть для высшего руководства или низовых звеньев. Для высшего руководства программы коротки и сжаты, выделяют только наиболее важные направления последующей работы. Для низовых звеньев они детализированы, подробны и включают конкретные системы маркетинговых мероприятий.

По срокам маркетинговые программы могут быть краткосрочные, среднесрочные, долгосрочные.

В зависимости от круга охватываемых задач программы делятся на обычные и целевые. Обычные предусматривают решение вопросов по всем направлениям маркетинговой деятельности фирмы. Целевые программы направлены на реализацию отдельно выделенной, особой задачи (например, разработку нового товара или освоения нового сегмента рынка). Маркетинговая программа составляется после завершения серьезного научно-практического исследования: анализ маркетинговой среды, комплексного изучения рынка, требований потребителей к товару, конъюнктуры рынка, его емкости и рыночного спроса, системы ценообразования, уровня и динамики цен, фирм-конкурентов, контрагентов и нейтралов, форм и методов сбыта, особенностей поведения покупателей и мотивов принятия решения при покупке, оценки производственных ресурсов и сбытовых возможностей предприятия.

Структура маркетинговых программ может быть различной, однако, суть ее, как правило, типичная.

Бюджет маркетинга:

Программа маркетинга не может быть реализована без соответствующего бюджета.

В практике маркетинга используются различные методы определения бюджета маркетинга.

Финансирование от возможностей осуществляется по принципу «сколько вы можете выделить». Такой метод применяется фирмами, ориентированными на производство, а не на маркетинг. Абсолютная произвольность выделений конкретных сумм, их непредсказуемость из года в год и как следствие — невозможность разработки долгосрочных маркетинговых программ, планирования комплекса маркетинга и всей деятельности фирмы. [11]

Метод фиксированного процента. Определение бюджета путем соответствия с прошлогодним процентом продаж, с уровнем предполагаемых продаж на следующий год. Это процент в основном основан на уровне продаж в целом по отрасли, на опыте компании или устанавливается произвольно. Процент прибыли. Используется подобно методу «процента от продаж», за исключением того, что процентное выражение приобретает прибыль — за минувший год или предполагаемая на следующий год.

Метод соответствия конкуренту. Деньги распределяются в количестве, соответствующем затратам главных конкурентов. Иначе этот метод называется методом самообороны.

Метод максимальных расходов предполагает, что на маркетинг необходимо расходовать как можно больше средств.

Метод на основе целей и задач требует четкой системы точно сформулированных целей и задач. Суть метода сводится к подсчету затрат, которые предстоит произвести в рамках отдельных мероприятий, обеспечивающих достижение соответствующих целей.

Метод учета программы маркетинга предполагает тщательный учет издержек на достижение конкретных целей, но не самих по себе, а в сравнении с затратами при других возможных комбинациях средств маркетинга, т. е. при реализации других «цепочек» альтернатив" маркетинговой стратегии. Рассмотрим причины неудач в маркетинговом планировании.

1.3 Система маркетингового контроля Деятельность любого предприятия направлена на достижение стоящих перед ним целей. Эти цели являются исходным моментом при разработке планов и программ маркетинга, процесс выполнения которых должен обеспечить точное продвижение к намеченным рубежам. Оценка же степени выполнения намеченных целей и программ обеспечивается при помощи системы маркетингового контроля.

Контроль маркетинга — постоянная, систематическая и непредвзятая проверка и оценка положения и процессов в области маркетинга. Процесс контроля обычно протекает в 4 стадии:

— установление плановых величин и стандартов — цели и нормы;

— выяснение реальных значений показателей;

— сравнение;

— анализ результатов сравнения.

Этапы процесса маркетингового контроля направлены на своевременное выявление всех проблем и отклонений от нормального продвижения к поставленным целям, а также на соответствующую корректировку деятельности предприятий, чтобы имеющиеся проблемы не переросли в кризис. Конкретными же его задачами и целями могут быть: установление степени достижения цели, выяснение возможностей улучшения, проверка того, насколько приспособляемость предприятия к изменениям условий окружающие среды соответствует требуемой.

Система маркетингового контроля предполагает осуществление отдельных видов контроля, предназначенных для наблюдения и оценки эффективности деятельности фирмы, выявление всех недостатков и принятия соответствующих мер.

Контроль результатов направлен на установление совпадения или несовпадения основных запланированных показателей реально достигнутым результатам по экономическим (сбыт, доля рынка) и неэкономическим (отношение потребителей) критериям. Контроль может быть направлен как на комплекс маркетинга в целом, так и на отдельные составляющие его элементы.

Динамичность рынка, структурные изменения в экономике, новые общественные ориентиры, например, на повышение качества жизни, социально — этические нормы производства и потребления товаров, экологические аспекты — все эти и многие другие важные для предприятия факторы могут привести к отказу от ранее намеченных целей, смене моделей развития, к существенной корректировке ранее намеченных планов. Каждое предприятие должно периодически проводить оценку своего подхода к маркетинговой деятельности и его соответствия меняющимся условиям внешней среды. Этот вид контроля называется ревизией маркетинга. Это комплексное, системное, беспристрастное и регулярное исследование маркетинговой среды фирмы, ее задач, стратегии и оперативно — коммерческой деятельности. Цель этого контроля — выявление возникающих проблем и открывающихся возможностей для выработки рекомендаций по усовершенствованию маркетинговой деятельности фирмы.

В рамках ревизии маркетинга проводится детальный анализ информационной базы планирования, контроль цели и стратегии, мероприятий маркетинга, организационных процессов и структур.

Аудит текущих конкурентов — одна из форм маркетингового контроля. Большинство компаний не в состоянии предпринять всесторонний анализ своих конкурентов, их преимуществ и недостатков. Но отдельные конкуренты заслуживают пристального внимания, поскольку становится очевидным, что именно они претендуют на захват существующей рыночной доли компании. Выявление наиболее активных конкурентов требует предварительного определения тех соперников, за счет кого вы выигрываете, или тех конкурентов, за счет кого проигрываете. Этот анализ покажет вам тех непосредственных конкурентов, которые, возможно, используют аналогичную вашей технологию. [9]

Создавая новое предприятие, полезно изучить опыт типичной преуспевающей крупной компании, а также опыт небольшой, но быстро растущей компании. Время, усилия и средства, вложенные в аудит конкурента, могут дорого обойтись компании, но все это должно рассматриваться как капиталовложение. В результате на исследуемого конкурента будет заведено досье и создаваемые на его основе письменные отчеты будут из года в год пополняться новыми подробностями.

Анализ конкурента следует начать с общей оценки позиционирования выпускаемого конкурентом товара, его текущих задач, стратегий, главных достоинств и недостатков и предположительных последующих шагов. Наиболее уязвимые места конкурентов, проявляющиеся в период планирования стратегии, а также возможные причины, препятствующие росту конкурента и снижающие его способности реагировать на изменения, также должны быть приняты во внимание. Собранная информация даст возможность предсказать поведение будущего конкурента и его реакцию.

В сферу контроля включаются действия фирмы по оценке ее собственной деятельности и при необходимости изменения стратегического курса фирмы. Помимо указанных выше видов контроля предприятие должно осуществлять контроль экономического стимулирования, контроль за производственной деятельностью и входной контроль.

Рассмотрим ситуационный анализ как инструмент самоконтроля и самоанализа. Объектами ситуационного анализа являются рынок, предприятие, покупатели (физические и юридические лица), конкуренты. Теперь рассмотрим другие составляющие ситуационного анализа. Покупатели различаются большим количеством признаков, поэтому очень сложно удовлетворить запросы всех без исключения потребителей.

Но с помощью сегментирования рынка можно получить группы потребителей, более или менее однородные по интересующим предприятие характеристикам. В качестве критериев сегментирования обычно принимаются пол, возраст, семейное положение, профессия, доход (годовой, ежемесячный на члена семьи и т. д.), психологические особенности (мнения, впечатления), место проживания. Также необходимо знать: где покупается товар, в каких магазинах, когда (день, месяц, сезон, погодные условия и т. д.); имеются ли какие-то определенные поводы для покупки товара, в каких количествах, периодичность покупок, в какой упаковке и т. д.

Анализ конкурентов и выработка конкретных действий в отношении главных соперников помогают предприятию занять более прочную позицию на рынке.

Проведение анализа деятельности конкурентов связано с систематическим накоплением информации. Прежде всего, необходимо выявить конкурентов, которые оказывают или вероятно окажут значительное влияние на осуществление деятельности данного предприятия. «Для определения конкурентов могут применяться следующие критерии:

· Существующие прямые конкуренты — фирмы, производящие изделия, которые удовлетворяют одну и ту же потребность, а также товары-заменители".

· Потенциальные конкуренты — это 1). Существующие предприятия, которые расширяют ассортимент или применяют новую технологию, совершенствуют продукцию, чтобы лучше удовлетворять потребности покупателя и в результате стать прямыми конкурентами; 2). Новые фирмы, вступающие в конкурентную борьбу.

2. Анализ финансового состояния ОАО «Хакасский рыбокомбинат»

2.1 Характеристика предприятия Объектом исследования для анализа финансово-хозяйственной деятельности выступило Открытое Акционерное Общество «Хакасский рыбокомбинат».

Юридический адрес: 655 018, Республика Хакасия, г. Абакан, ул. Маяковского, 2.

Основной вид деятельности — воспроизводство рыбы сельскохозяйственными товаропроизводителями.

Анализ финансового состояния предприятия является важнейшим условием успешного управления его финансами. Финансовое состояние предприятия характеризуется совокупностью показателей, отражающих процесс формирования и использования его финансовых средств.

Приступим к финансовому анализу предприятия, используя расчетные таблицы.

Таблица 2.1

Агрегированный аналитический баланс на конец отчетного периода

На предприятии ОАО «Хакасский рыбокомбинат» валюта баланса на конец отчетного периода составила 64 054 тыс. руб. Это говорит о том, что финансовый масштаб предприятия малый. Следует отметить, что чем больше масштаб предприятия, тем выше его способность маневрировать финансовыми ресурсами, тем ощутимее для окружающей экономической среды влиятельные последствия его партнерских инициатив, что пока не наблюдается на данном предприятии.

Сопоставление валюты баланса (Б) и выручки от продаж отчетного года (Впр) характеризует представление об отдаче на вложенный капитал в виде вырученных средств. Оно отражает интенсивность, или деловую активность совокупного капитала предприятия. Данное предприятие имеет пониженную активность капитала (Впр<0,5Б).

Для того, чтобы составить полное представление о мере эффективности предприятия, необходимо определить рентабельность фирмы, которая определяется как отношение прибыли к затратам. Оценив прибыль предприятия «Хакасский рыбокомбинат» и себестоимость проданной продукции, можно сделать вывод, что фирма имеет малорентабельное хозяйство.

Проанализировав объем собственного капитала, наличие денежных средств и состояние ДЗ и КЗ, можно сделать вывод, что предприятие ОАО «Хакасский рыбокомбинат» имеет минимальную финансовую устойчивость и платежеспособность. Это объясняется следующими условиями:

· собственный капитал (Пск) занимает не менее половины валюты баланса, то есть больше заемного: Пск > 0,5;

· собственный капитал (Пск) полностью обеспечивает финансирование внеоборотных активов (Авн): Пск > Авн;

· активы повышенной ликвидности (ДЗ покупателей (Адз) в совокупности с ДС (Адс) и краткосрочными финансовыми вложениями (Акфв), должны «покрывать» КЗ (Пкз): Адз+Адс+Акфв Пкз. Но это условие устойчивости на предприятии не соблюдается. Значит фирма осуществляет свою деятельность в зоне повышенного финансового риска. Не выполнение данного условия указывает на то, что финансовый риск уже отчасти реализовался в нарушение платежных обязательств.

Для того, чтобы риски платежного кризиса не реализовались, предприятию необходимо соблюдать финансовую дисциплину, когда отсутствуют просроченные кредиты и кредиторская задолженность.

2.2 Анализ капитала Капитал — это средства, которыми располагает субъект хозяйствования для осуществления своей деятельности с целью получения прибыли. От того, как размещен капитал, в каких сферах и видах деятельности он используется, во многом зависит эффективность работы предприятия и его финансовое положение. Поэтому анализ источников формирования и размещения капитала имеет очень большое значение при изучении исходных условий функционирования предприятия и оценке его финансовой устойчивости. Строение баланса раскрывает высокую степень аналитичности. Это позволяет установить взаимосвязь между отдельными его статьями по активу и пассиву, а следовательно, и источники покрытия отдельных видов имущества.

Источниками покрытия долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений являются средства различных фондов специального назначения и оценочных резервов.

Активный капитал:

Активный капитал — (хозяйственные средства, имущество) есть капитал вовлеченный предприятием в хозяйственно — финансовую деятельность, и рассматриваемый с позиции его состава и размещения (во что вложен?).

В данном разделе выявляются особенности структуры активного капитала, отслеживаются динамика изменения отдельных групп активов и капитала в целом.

Источниками информации для анализа послужили форма № 1 «Бухгалтерский баланс», раздел 1 и 2, форма № 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу».

Таблица 2.2

Показатели структуры и динамики активов

Анализируя данную таблицу, следует отметить, что величина активов предприятия «Хакасский рыбокомбинат» на конец отчетного периода составила 64 054 тыс. руб. Это на 19,3% меньше суммы на начало отчетного периода. Уменьшение валюты означает ущемление ведущих интересов предприятия. Факт уменьшения валюты может быть вызван:

· отказом от части имущества по причине уменьшения источников его финансирования;

· переоценкой имущества в сторону уменьшения его стоимости;

· разделением балансов при реорганизации;

· инфляцией.

Органическое строение капитала (ОСК) определяет соотношение внеоборотных и оборотных активов: ОСК= Авн / Аоб. ОСК характеризует степень подвижности активного капитала. Органическое строение капитала предприятия «Хакасский рыбокомбинат» составляет 1,4 тыс. руб. Отсюда следует, что на предприятии существует пониженная мобильность капитала. Внеоборотные активы в наибольшей степени обусловили динамику имущества.

Структурными особенностями активов в разрезе материальной и финансовой составляющих являются:

1. Внеоборотные и оборотные активы;

2. Рабочие и отвлеченные активы;

3. Производственные и непроизводственные активы.

Долю производственных активов в общей величине капитала характеризует коэффициент реальной стоимости имущества: К р.с.и. = Ареал. / Б > 0,5. На предприятии ОАО «Хакасский рыбокомбинат» К р.с.и. составляет 0,3, что не соответствует нормативному ограничению, но это не является поводом для пересмотра хозяйственной политики по отношению к производственным активам: структурная динамика не иллюстрирует значительных перекосов в этом аспекте.

Основные средства:

Основные средства — это часть имущества, используемая в качестве труда при производстве продукции, это те средства, которые служат многократно и не изменяют свой вид.

Различают первоначальную, остаточную и восстановительную стоимость основных средств.

К основным средствам относятся средства труда сроком службы не менее 12 месяцев и стоимостью более 20 тысяч рублей.

Источником информации для анализа основных средств предприятия является форма № 5, раздел 3 «Амортизированное имущество». Показатели структуры и динамики основных средств отражены в таблице 2.3.

Таблица 2.3

Показатели структуры и динамики основных средств

На данном предприятии основной капитал в активах составляет 31 799 тыс. руб. по первоначальной стоимости. По остаточной стоимости основные средства составляют 15 086 тыс. руб. Это ¼ часть валюты баланса. Основной капитал характеризуется следующими особенностями:

· многократно участвует в производственном процессе;

· не изменяет при этом своей натуральной формы;

· частями переносит свою стоимость на себестоимость изготавливаемой продукции.

При традиционной структуре капитала основные средства на предприятии «Хакасский рыбокомбинат» занимают наибольший удельный вес во внеоборотных активах. Рассмотрев структурные особенности ОС по группам, следует отметить, что удельный вес группы «Машины и оборудование» на предприятии весьма высокий. Также положительно можно оценить наличие в структуре ОС группы «Земельные участки», так как владение землей повышает общую экономическую устойчивость данного предприятия.

Активная часть ОС значительно преобладает и составляет 9992 тыс. руб. Именно «Машины и оборудование» + «Транспорт» определяют производственную мощность предприятия и непосредственно участвуют в создании продукции. Пассивная часть является вспомогательной и обеспечивает процесс работы активных элементов.

Основные производственные фонды, напрямую принимающие участие в производственном процессе, занимают весомую долю в основном капитале в размере 20 186 тыс. руб. Однако отсутствие непроизводственных фондов — свидетельство неразвитости социальной сферы, которое характерно для малого бизнеса.

Расчет показателей износа и движения основных средств представлены в таблице 2.4.

Таблица 2.4

Расчет показателей износа и движения основных средств

Финансовый износ ОС выражает долю самортизированного имущества в его первоначальной стоимости. Следует отметить, что реальное состояние ОС зависит от условий их эксплуатации и факторов морального старения.

Рассчитаем коэффициент финансового износа по следующей формуле:

(2.1)

На предприятии «Хакасский рыбокомбинат» Кизн.= 0,67 (0,4< Кизн. <1,0), что говорит о том, что источник возмещения стоимости ОС в значительной мере сформирован, но процессы обновления ОС ослаблены.

Оценим коэффициент годности, используя формулу:

(2.2)

Рассчитав коэффициент годности, равный 0,32, (Кг<0,5), можно сделать вывод, что в целом состояние ОС отрицательно.

Коэффициенты обновления и выбытия отражают конструктивную сторону движения капитала в объектах ОС и рассчитывается по формулам:

(2.3)

(2.4)

Найдем данные коэффициенты:

Кобн. = 1268 / 31 799 = 0,04

Квыб. = - 1002 / 31 533 = - 0,03

Рассчитав данные коэффициенты, видно, что Кобн.<0,05, это означает, что на предприятии несущественное движение ОС, преобладание пассивной инвестиционной политики. Также из расчетов видно, что Кобн. >Квыб. Это говорит о том, что на предприятии «Хакасский рыбокомбинат» существует расширенное воспроизводство ОС. Чем активнее обновляются фонды, тем лучше их физическое состояние и меньше суммы накопленной амортизации.

Найдем и проанализируем показатели эффективности использования средств, которые отражают результативность функционирования ОС, используя формулы:

Фо = Вр. от прод./ ОС перв. (2.5)

Фр = Пр. от прод./ОС перв., (2.6)

где Фо — фондоотдача основных средств;

Фр — фондорентабельность основных средств;

Вр. от прод. — выручка от продаж;

ОС — первоначальная стоимость основных средств.

Рассчитаем данные показатели:

Фо= 17 593 / 31 799 = 0,6

Фр= 531 / 31 799 = 0,02

Анализируя данные показатели, видно, что Фо<1,0, следовательно, на предприятии существует пониженная деловая активность ОС. Показатель фондорентабельности ожидаем, по крайней мере, положительный.

Оборотный капитал:

Оборотный капитал — это средства, обслуживающие процесс деятельности, участвующие одновременно и в процессе производства, и в процессе реализации продукции.

В качестве источника информации была использована форма № 1.

Показатели структуры и динамики текущих активов представлены в таблице 2.5.

Таблица 2.5

Показатели структуры и динамики текущих активов

Объем оборотного капитала на конец отчетного периода снизился на 9,4% и составил 26 568 тыс. руб. Это почти ½ доли в активах (41%).

Анализируя таблицу, следует отметить, что в стадии кругооборота задействованы не все статьи баланса. Стадии товаров отгруженных и краткосрочные финансовые вложения отсутствуют. Вероятно, причиной могло стать отсутствие идей реального вложения капитала. На начало отчетного года почти 65% оборотного капитала формировали производственные запасы предприятия. Это связано с такими факторами, как материалоемкость производства, устойчивость хозяйственных связей с поставщиками. Аномальное повышение в 8 раз совокупной суммы текущих активов на конец отчетного периода вызваны денежными средствами. Можно объяснить это тем, что вполне возможно увеличился объем продаж. Данные признаки характеризуют структуру оборотных активов как не стандартную.

Финансовую сферу обслуживали 31% текущих активов. Соответственно капитал неравномерно распределен по стадиям его кругооборота, что характеризует пониженный производственный потенциал предприятия «Хакасский рыбокомбинат».

Таблица 2.6

Расчет общих показателей оборачиваемости оборотных средств, тыс. руб.

Показатели оборачиваемости, рассчитанные по выручке, измеряют подвижность оборотных средств. Коэффициент оборачиваемости (Коб.) показывает количество оборотов, совершенных текущим капиталом за год, то есть сколько раз оборотные средства прошли по стадиям кругооборота и рассчитывается по формуле:

(2.7)

где Впр. — выручка от продаж;

Аоб. — оборотные активы;

Акфв — активы краткосрочных финансовых вложений.

Длительность одного оборота (Д) показывает количество дней, в течение которых оборотные средства совершают свой полный оборот:

Длит. одного оборота = 365 дней / Коб. (2.8)

Из данных таблицы 6 видно, что произошло абсолютное высвобождение текущих активов в оборот в размере 2753 тыс. руб. За отчетный год текущие активы обернулись почти в 1 раз (0,7). Одна стадия кругооборота занимала около 521 дней.

Определим относительное изменение оборотных средств, используя формулу:

=Аоб.отч. — Аоб*, (2.9)

где условная величина оборотных активов рассчитывается по следующей формуле:

Аоб*= Впр. отч. / Коб прош. (2.10)

Аоб*= 17 593 / 0,7 = 25 132,9 тыс. руб.

Аоб = 26 568 — 25 132,9 = 1435,1 тыс. руб.

Данное изменение говорит о том, что произошло относительное вовлечение оборотных средств, что означает, что текущие активы снижались меньшими темпами в сравнении с выручкой. Это нежелательная тенденция утраты ими деловой активности. По сравнению с прошлым периодом оборачиваемость не изменилась. Следует отметить, что относительное вовлечение происходит при замедлении оборачиваемости.

Рассмотрим частные показатели оборачиваемости по выручке, аналогично общим. Рассчитаем коэффициент оборачиваемости производственных запасов по формуле:

Коб. пз = Впр. / Апз, (2.11)

Соответственно:

Коб. дс = Впр. / Адс, (2.12)

Коб. дз = Впр. / Адз, (2.13)

где Апз, Адс и Адз — производственные запасы, денежные средства и дебиторская задолженность.

Найдем данные коэффициенты на начало года:

Коб. пз = 21 562 / 19 017 = 1,1

Коб. дс = 21 562 / 1 = 21 562

Коб. дз = 21 562 / 5009 = 4,3

Рассчитаем коэффициенты оборачиваемости на конец года:

Коб. пз = 17 593 / 9915 = 1,8

Коб. дс = 17 593 / 9 = 1954,8

Коб. дз = 17 953 / 6723 = 2,7

Сопоставляя частные показатели за прошлый и отчетный периоды можно сделать вывод, что на стадии производственных запасов произошло ускорение продвижения капитала, на стадиях денежных средств и дебиторской задолженности наоборот — замедление оборачиваемости.

Дебиторская задолженность:

Дебиторская задолженность — это часть капитала предприятия, находящаяся во временном пользовании ее партнеров и подлежащая возврату в денежной или товарной форме.

Дебиторская задолженность — это явление обусловленное особенностями процесса обращения.

Источники информации: форма № 1 «Бухгалтерский баланс», форма № 5 «Приложение к балансу», раздел «Дебиторская и кредиторская задолженность».

Группировка дебиторской задолженности по категориям дебиторов представлена в таблице 2.7.1, а группировка по срокам погашения и образования дебиторской задолженности в таблице 2.7.2.

Таблица 2.7.1

Группировка дебиторской задолженности по категориям дебиторов

Таблица 2.7.2

Группировка дебиторской задолженности по срокам погашения и образования

На конец отчетного периода 25% оборотного капитала отвлечена в дебиторскую задолженность. Это обстоятельство обосновано умеренным вовлечением капитала в другие фазы кругооборота, благодаря больших производственных запасов. Также следует отметить, что покупатели и заказчики в большей мере отвлекают дебиторский капитал. Отсюда можно сделать вывод, что это естественное явление. Задолженность поставщиков (авансы выданные), равную 740 тыс. руб. на начало года, можно предварительно истолковать как нежелательную: капитал отвлекается из оборота до получения товара, что ставит предприятие в невыгодное положение. Возможно, оговорены особые условия поставок с предоставлением льготных скидок. Однако следует отметить, что на конец года авансы выданные полностью себя исчерпывают.

Пассивный капитал:

Пассивный капитал — это капитал вовлеченный в финансово — хозяйственную деятельность предприятия и рассматриваемый с точки зрения его происхождения.

Источники информации: форма № 1 «Бухгалтерский баланс», разделы 3,4.

Таблица 2.8

Показатели структуры и динамики пассивного капитала

Анализируя таблицу, видно, что деятельность предприятия ОАО «Хакасский рыбокомбинат» обеспечена 71% собственными источниками финансирования.

Следует отметить, что собственный капитал на конец года уменьшился на 1,7%. Рассматривая состояние собственного капитала, видно, что устойчивые составляющие — уставный капитал и добавочный капитал занимают 0,03% и 106,1%. соответственно. Отсюда следует, что добавочный капитал выше суммы собственных источников финансирования на конец года.

Добавочный капитал в процессе дооценки ОС восстанавливает объективность их стоимости, но не отражает реального роста капитала.

Непокрытый убыток говорит о не способности бизнеса к самовозрастанию. Тенденция уменьшения собственного капитала вероятно произошла из-за утраты капитала вследствие убытков, переоценки имущества в сторону уменьшения его стоимости.

Рассчитаем чистые активы, вычитая из суммы активов, принимаемых к расчету А* суммы заемных обязательств, принимаемых к расчету П*, используя формулу:

ЧА = А* - П*, (2.14)

где А* и П* рассчитываются по формуле:

А* = Б — Адз учр. (2.15)

П* = Б — Пск — Пдбп (2.16)

А* = 64 054 тыс. руб.

П* = 64 054 — 45 174 = 18 880 тыс. руб.

ЧА = 64 054 — 18 880 = 45 174 тыс. руб.

Из расчетов видно, что ЧА>УК. Следовательно, зарегистрированная величина УК обеспечена активами, созданными за счет собственных источников.

Следует отметить, что величина УК на начало и конец года осталась неизменной, отражаясь в соответствующей статье баланса. Предприятие по причине убытков на конец года потеряла собственный капитал.

Заемный капитал:

Заемная составляющая совокупного капитала, в отличие от собственной, обладает значительно меньшей устойчивостью, она привлекается в пассивное поле по мере необходимости из различных источников.

Источники информации: форма № 1 «Бухгалтерский баланс», форма № 5, раздел 2 «Дебиторская и кредиторская задолженности».

Группировка заемного капитала по категориям кредиторов и по срокам погашения и образования кредиторской задолженности представлена в таблицах 2.9.1 и 2.9.2 соответственно.

Таблица 2.9.1

Группировка заемного капитала по категориям кредиторов

Таблица 2.9.2

Группировка заемного капитала по срокам погашения и образования

Такие категории кредиторов как поставщики, персонал организации и предоставляют капитал во временное пользование предприятия. Также следует отметить, что краткосрочные обязательства по величине больше, чем долгосрочные на 62%. Кредиты и займы велики по сравнению с кредиторской задолженностью почти в 2 раза.

В условиях производства и естественной его аритмии нерационально удерживать в пассивах значительную долю собственного капитала. Разумнее по мере необходимости привлекать кредиты. С их помощью финансируются активы пониженной ликвидности — внеоборотные и материальная часть оборотных.

Эффект финансового рычага — это прирост рентабельности собственного капитала, полученный благодаря использованию заемного капитала, несмотря на его платность.

Финансовый рычаг показывает влияние финансовых издержек, связанных с заимствованием капитала, на величину чистой прибыли.

Расчет финансового рычага сведен в таблицу 2.10.

Таблица 2.10

Расчет эффекта финансового рычага

За отчетный период привлечение заемных средств для финансирования активов создал отрицательный эффект рычага, уменьшив рентабельность СК на 1,4%. Цена совокупных заемных источников почти в 2 раза меньше, чем величина средней кредитной ставки. Следует отметить повышение экономической рентабельности предприятия с прошлым годом в динамике позитивных ожиданий. Однако ее недостаточное покрытие цены совокупных заемных источников обусловило отрицательную величину дифференциала. Уменьшение плеча рычага иллюстрирует прирост доли СК. За счет того, что ЗК на 42% ниже СК, общая рентабельность предприятия ОАО «Хакасский рыбокомбинат» увеличилась 4%.

2.3 Анализ финансового состояния предприятия

Финансовое состояние хозяйствующего субъекта — это характеристика его финансовой платежеспособности, кредитоспособности, использования финансовых ресурсов и капитала, выполнения обязательств перед государством и другими хозяйствующими субъектами. Финансовая устойчивость — характеристика стабильности финансового положения организации, обеспечиваемая высокой долей собственного капитала в общей сумме используемых финансовых средств. Оценка уровня финансовой устойчивости организации осуществляется с помощью использования системы абсолютных и относительных показателей.

Источники информации: форма № 1 «Бухгалтерский баланс».

Показатели обеспеченности материальных активов источниками финансирования рассмотрены в таблице 2.11.

Таблица 2.11

Показатели обеспеченности материальных активов источниками финансирования, тыс. руб.

Анализируя данную таблицу, видно, что собственный капитал предприятия (Пск), как самый надежный источник, обеспечивает финансирование труднореализуемых внеоборотных активов (Авн).

В материальных оборотных активах на конец отчетного периода размещен капитал в размере 19 836 тыс. руб.

Собственный капитал покрывает запасы и затраты, однако кредиты и займы долгосрочные не обеспечивают внеоборотные активы, также кредиты и займы краткосрочные не покрывают запасы и затраты. Следовательно, существует угроза смешанного риска. Отсюда следует, что на предприятии «Хакасский рыбокомбинат» сложилось неустойчивое состояние, так как Азз < СОС+Пдс+Пкс. Преобладание «Умеренной политики» привлечения пассивного капитала.

Также следует отметить, что абсолютные показатели устойчивости характеризуют недостаток собственных и долгосрочных источников. По сравнение с началом года недостаток снизился на 50%.

Финансовая устойчивость:

Финансовая устойчивость — это способность ее пассивов финансировать активы в пределах допустимых рисков.

Источники информации: форма № 1 «Бухгалтерский баланс».

Расчет коэффициентов финансовой устойчивости рассмотрен в таблице 2.12.

Таблица 2.12

Расчет коэффициентов финансовой устойчивости

Проведем рисковую диагностику баланса предприятия «Хакасский рыбокомбинат». Рассчитаем коэффициент автономии, выражающий долю собственников в общей сумме совокупного капитала по следующей формуле:

Кавт. = Пск / Б, (2.17)

где Пск — собственный капитал.