Таблица 4.
Расчет и оценка показателей финансовой устойчивости (тыс. руб.).
Показатель 2012 год 2013 год Отклонения +/- Норма показателя Коэффициенты, характеризующие отношение собственных и заемных средств Коэффициент автономии 3615/4579.
=0,789 5768/6641.
=0,869 0,079.
>0,6 Коэффициент заемных средств 964/3615.
=0,267 873/5768.
=0,151 -0,115.
—- Коэффициент покрытия инвестиций 3615/4579.
=0,789 5768/6641.
=0,869 0,079.
>0,75 Коэффициенты, характеризующие состояние оборотных активов Коэффициент обеспеченности ОбС 3615/4383.
=0,825 5768/6473.
=0,891 0,066.
>0,1 Продолжение Табл. 4.
Коэффициент маневренности собственного капитала 3419/3615.
=0,946 5600/5768.
=0,971 0,025.
>0,5 Коэффициенты, характеризующие состояние основных средств Индекс постоянного актива 196/3615.
=0,054 168/5768.
=0,029 0,025.
—;
Как показал анализ показателей финансовой устойчивости в 2012 году большинство коэффициентов увеличились.
Коэффициент автономии в 2013 году равен 0,869, что на 0,079 выше показателя 2012 года (0,789). Это говорит о том, что и в 2013 и в 2012 гг. собственный капитал превышает норматив. Это говорит о достаточной финансовой устойчивости. Однако при сравнении собственного капитала с оборотными активами, можно сделать вывод, что собственных средств не достаточно, так как в 2012 и в 2013 гг собственный капитал ниже оборотных активов. Это говорит о том, что ООО «Мираж» не может покрыть все оборотные активы. Известно, что при ликвидном балансе объем собственного капитала должен быть в 1,1 раза выше объема оборотных активов.
Коэффициент соотношения заемного и собственного капитала в 2013 году составил 0,151, что на 0,115 ниже показателя 2012 года. Это означает, что 0,151 руб.
заемных средств приходится на 1 руб.
собственного капитала. Высокое значение коэффициента соотношения заемного и собственного капитала также свидетельствует о зависимости ООО «Мираж» от внешних инвесторов и кредиторов.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами в 2013 году составляет 0,891, что на 0,066 выше показателя 2012 года.
Коэффициент маневренности собственного капитала в 2013 году составил 0,971, что на 0,025 выше показателя прошлого года, за счет роста в 2013 году собственных оборотных средств. Коэффициент показывает, что 97,1% собственного капитала находится в обороте.
Индекс постоянного актива в 2013 году составил 0,029, что на 0,025 выше 2012 года.
3. АНАЛИЗ ЛИКВИДНОСТИ, ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ И РЕНТАБЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ.
3.
1.Анализ ликвидности и платежеспособности ООО «Мираж».
Для анализа ликвидности предприятия составим таблицу по убыванию ликвидности активов и сроков оплаты обязательств (см. табл. 5).
Таблица 5.
Анализ ликвидности баланса ООО «Мираж» (тыс. руб.).
Актив 2012 2013.
Пассив 2012 2013.
Платежный излишек, недостат. 2011 2012 1 2 3 4 5 6 7 = 2−5 8 = 3−6 А1 ДСº 731 ДС¹ 515 П1 КЗº 964 КЗ¹ 873 -233 -358 А2 ДЗº 3652 ДЗ¹ 5958 П2 КОº - КЗº.
0 КО¹ - КЗ¹.
0 3652 5958 А3 МПЗº МПЗ¹ 3 П3 ДОº.
0 ДО¹.
0 А4 ВАº 196 ВА¹ 168 П4 СКº 3615 СК¹ 5768 -3419 -5600.
По результатам таблицы проверим, выполняются ли неравенства: А1 > П1, А2 > П2, А3 > П3, А4 < П4.
В 2012 году получаем следующие соотношения:
А1 < П1 или 731 тыс. руб. < 964 тыс. руб.
А2 > П2 или 3652 тыс. руб. > 0 тыс. руб.
А3 = П3 или 0 тыс. руб. = 0 руб.
А4 < П4 или 196 тыс. руб. < 3615 тыс. руб.
В 2013 году получаем следующие соотношения:
А1 < П1 или 515 тыс. руб. < 873 тыс. руб.
А2 > П2 или 5958 тыс. руб. < 0 тыс. руб.
А3 = П3 или 0 тыс. руб. = 0 руб.
А4 < П4 или 168 тыс. руб. < 5768 тыс. руб.
Как показал анализ ликвидности баланса в 2012;2013 гг. наблюдается нехватка денежных средств. Хотя в потенциале (перспективе) имеется возможность погасить задолженности, т.к. А2>П2. Ни одна страна в мире не считает дебиторскую задолженность, как возможность погасить имеющуюся задолженность.
Соотношение в 2012 и в 2013 году А4<П4, говорит о том, что собственный капитал может погасить труднореализуемые активы, что свидетельствует о степени финансовой независимости.
Как видим. Сумма текущих активов в 2013 году 4383, а неликвидных 196, т. е.на 1 рубль неликвидных активов приходится 22,4 ликвидных активов, и в 2013 году — ликвидных активов 6473, а не ликвидных 168, т. е. на 1 рубль неликвидных активов приходится 38,5 ликвидных активов. Тогда как рациональным считается такое соотношение, при котором на 1 рубль неликвидных активов приходится 4−5 рублей ликвидных активов. Это говорит о мобильности оборотных средств.
3.
2. Анализ структуры и динамики балансовой прибыли ООО «Мираж».
№ п/п Показатель Значение 2013/2012.
*100% Отклонение.
2013 2012 -.
2013 (2013;2012)/2012*100% 1 Прибыль от реализации 1575 2420 153,65 -845 53,65 2 Прочие доходы 23 0 23 -100 3 Прочие расходы 17 20 117,65 -3 17,65 4 Проценты полученные 5 Проценты уплаченные 6 ИТОГО Балансовая прибыль 1581 2400 -791.
Таким образом, обобщив данные таблицы, получим изменение балансовой прибыли за счет ее составляющих:
(Пб = (Прп + (ПД — (ПР + (ПП — (ПУ=(-845)+57-(-3)= -791 тыс.
руб.
Исходя из данных таблицы, сделаем вывод, что в 2013 году балансовая прибыль составила 2400 тыс. рублей, то есть снизилась по сравнению с 2012 годом, на 791 тыс.
рублей. Балансовая прибыль в 2013 году снизилась на 845 тыс.
рублей за счет прибыли от реализации, возросла на 3 тыс.
руб. за счет прочих расходов, балансовая прибыль выросла за счет прочих доходов на 23 тыс.
рублей.
3.
3.Анализ прибыли от реализации.
Для анализа прибыли от реализации используется оценка ее динамики и оценка влияния на данную прибыль факторов (см. табл. 6).
Таблица 6.
Оценка динамики прибыли от реализации ООО «Мираж» (тыс. руб.).
№ п/п Показатели Отклонение +/- 2013/2012, в % В абс. выражении (руб.) В относ. выражении (%) 1 Выручка от реализации 4948 25,58 125,58 2 Себестоимость реализованной продукции 10 103 85,86 185,86 3 Прибыль от реализации продукции (3=1−2) -5155 -68,05 31,95.
Как видно из приведенной таблицы, прибыль от реализации в 2013 году снизилась на 5155 тыс.
рублей.
Заключение
.
Сделаем выводы по наиболее отклонившимся от нормы показателям:
— ООО «Мираж» использует большой объем заемных средств, что делает предприятие зависимым от кредиторов.
— Низкая концентрация собственного капитала в валюте баланса.
— Нерациональная структура актива баланса в части соотношения оборотных и внеоборотных активов.
— Недостаточно собственных оборотных средств, чтобы обеспечить финансирование материально-производственных запасов по нормативному показателю 0,5.
— Недостаточное обеспечение денежными средствами и дебиторской задолженностью для покрытия краткосрочных обязательств.
— Неэффективная политика сокращения издержек, так как предприятие получает низкий финансовый результат и в том числе низкую рентабельность продаж.
На основании сделанных выводов были предложены следующие меры по устранению недостатков в финансовой деятельности: необходимо увеличивать имущество организации за счет строительства склада, приобретения основных средств и нематериальных активов, финансируя данные мероприятия из долгосрочных обязательств; необходимо увеличивать объем высоколиквидных активов; необходимо увеличивать финансовый результат; необходимо внедрить автоматизированную оперативную систему управления; структура организации может быть расширена за счет добавления таких отделов как: отдел маркетинга, финансовый отдел.
Арзуманова, Т. И. Экономика и планирование на предприятиях торговли: учеб. пособие /Т.И. Арзуманова, М. Ш. Начабели. — М.: Изд-во Дашков и К, 2010. — 272 с.
Алексеева, Л. И. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учеб. пособие /Л.И. Алексеева, Ю. В. Васильев, А. В. Малеева, Л. И. Угивицкий. — М.: КНОРУС, 2010. — 672 с.
Балабанов И. Т. Финансовый анализ и планирование хозяйствующего субъекта. 2-е изд. доп. — М.: Финансы и статистика, 2010. — 208с.
Бобылёва А. З. Финансовое оздоровление фирмы: теория и практика. М., 2009;443с.
Бондарчук Н.В., Грачева М. Е., Ионова А. Ф., Карпасова З. М., Селезнева Н. Н. Экономика торговли. — М.: Издательский дом «Информ.
Бюро", 2010. — 304 с.
Галицкая С. В. Финансовый менеджмент. Финансовый анализ. Финансы предприятий. — М.: Эксмо, 2010. — 652 с.
Гаврилова А.Н., Попов, А А. Финансы организаций (предприятий) Учебное пособие. Издательство: Кно.
Рус, 2009.-604с.
Гинзбург А. И. Экономический анализ.
СПб: Питер, 2009.-с. 480с.
Донцова Л.В., Никифорова Н. А. Анализ финансовой отчетности. Практикум. — М.: Инфра-М., 2009. — 326 с.
Дыбаль С. В. Финансовый анализ.- М.: Дело и Сервис, 2009. — 304 с.
Долгосрочная и краткосрочная финансовая политика предприятия: Учеб. пособие / Под ред. И. Я. Лукасевича. — М.: Вузовский учебник, 2010. — 372 с.
Дыбаль С. В. Финансовый анализ: теория и практика: Учебное пособие.
Изд.3-е доп. и перераб. — СПб: Бизнес-пресса. 2009. — 336 с.
Дараева Ю. А. Управление финансами. Издательство: Эксмо.
2009.-300с.
Ермасова Н.Б., Ермасов С. В. Финансовый менеджмент. — М.: Юрайт, 2010. — 621 с.
Ефимова О. В. Финансовый анализ. — М.: «Бухгалтерский учет», 2009 г. — 235с.
Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. — М.: Вузовский учебник, 2009. — 463 с.
Ковалев В. В. Финансовый менеджмент: теория и практика. — 2-е изд., перераб. и доп. — М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2009. 1024 с.
Ковалев А.И., Привалов В. П. Анализ финансового состояния предприятия. — М.: Центр экономики и маркетинга, 2009 г. — 486с.
Генеральный директор
Отдел закупок.
Коммерческий директор
Бухгалтерия.
Отдел сбыта Складской персонал.
