Методы повышения инвестиционной привлекательности

Методы повышения инвестиционной привлекательности

По данным Мирового экономического форума в мировом рейтинге конкурентоспособности национальных экономик Россия в 2005 г. заняла 75 строчку. Ежегодный список составляется по результатам опросов бизнесменов и анализа функционирования социальных и экономических институтов. По мнению экспертов, ухудшение позиций России продолжается демографическим спадом, неэффективным использованием человеческих ресурсов и недостатком внимания к инновациям.

На конец 2002 г. накопленный иностранный капитал в экономике России составил $ 42,9 млрд., что на 20,5% больше по сравнению с 2001 г. В частности, с 2000 г. по 2003 г. в российскую экономику поступило $ 45 млрд. иностранных инвестиций без учета оттока капитала из страны. Структура накоплений и список основных инвесторов из года в год практически не претерпевает изменений. Наибольший удельный вес в накопленном иностранном капитале приходился на инвестиции, осуществляемые на возвратной основе (кредиты международных финансовых организаций, торговые кредиты и пр.) — 49,2%, доля прямых инвестиций составила 47,4%, портфельных — 3,4%. инвестиции регион экономика эффективность Основными странами-инвесторами, постоянно осуществляющими значительные инвестиции, остаются, по-прежнему Германия, США, Кипр, Великобритания, Франция, Нидерланды, Италия. На долю этих стран приходится 74% от общего объема накопленных иностранных инвестиций.

Анализ данных показывает, что в России сохраняется высокая концентрация привлеченного иностранного капитала по ряду регионов, причем не наблюдается изменения ситуации в лучшую сторону. Неравномерное размещение иностранных инвестиций по экономическим регионам традиционно является характерной чертой поступления иностранного капитала в страну. Распределение иностранных инвестиций по субъектам Федерации по-прежнему характеризуется сохранением позиций Москвы. Также наибольшие объемы иностранных инвестиций привлекаются в сырьевые регионы (Омская обл., Сахалинская обл., Тюменская обл. и др.), крупные промышленные центры (Самарская обл., Свердловская обл., Татарстан, Челябинская обл. и др.), регионы с развитой инфраструктурой и высоким потребительским потенциалом помимо Москвы (Санкт-Петербург, Московская обл. и др.).

В целом следует отметить, что объем иностранных инвестиций во многих регионах не соответствует их инвестиционному потенциалу, и при грамотно построенной инвестиционной политике в регионах можно ожидать поступление иностранного капитала, на порядок превышающее существующий приток иностранных средств.

Как правило, во многих регионах России существует ряд преград на пути привлечения инвестиций:

• · низкая эффективность использования имеющегося экономического потенциала региона и государственной собственности;
• · высокие административные барьеры;
• · высокая доля теневой экономики и непрозрачность финансовых потоков субъекта Федерации;
• · трудности на пути финансовых потоков и проблема неплатежей;
• · отсутствие механизма привлечения инвестиций.

Следовательно, основная задача инвестиционной политики региона заключается в создании условий для эффективных вложений в его экономику на принципах: доброжелательности во взаимоотношениях с иностранными инвесторами, сбалансированности публичных и частных интересов, информационной открытости для всех инвесторов, ясности и простоты инвестиционного процесса, равноправия инвесторов, объективности и здравого экономического смысла в принимаемых решениях, неизменности принимаемых решений и своевременного и четкого выполнения своих обязательств, поддержки и стимулирования инвесторов.

Региональная инвестиционная политика определяется внешними (политическая ситуация в стране, общеэкономическая ситуация, состояние финансового рынка, надежность контрагентов) и внутренними (выбранная инвестиционная стратегия, обеспеченность инвестиционными ресурсами, квалификация кадров, существующая система управления) факторами, обуславливающими решение комплекса задач по стабилизации политической ситуации в регионе, снижению инфляции, повышению привлекательности корпоративных инвестиций. Причем в каждом конкретном регионе эта политика должна учитывать его конкурентоспособность, то есть роль в экономическом пространстве России, способность обеспечить достойный уровень жизни населения и реализовать имеющийся в регионе экономический потенциал.

Привлечь инвестиции субъекту федерации в эпоху глобализации можно, выставив на глобальный рынок некоторую уникальность региона, произведенных в нем продуктов. Здесь основная проблема состоит в том, что наше понимание экономики, в основном, остается еще пока в рамках культурных традиций. Мировая экономика устроена структурным образом, по-продуктно. Объектом купли-продажи является продукт. Мировая экономика породила такое понятие как мировой продукт. Мировой продукт — это такой товар, услуга, который на стадии проектирования рассчитан на завоевание всего мирового рынка. Доступны эти продукты в любой точке мира. Если попытаться выстраивать новую схему оценок, надо попробовать исходить из того, что критерием развития экономики страны или региона можно взять наличие этих мировых продуктов. Есть ли хотя бы один в России? Ответ очевиден. Пока нет ни одного. Можем ли мы производить мировые продукты? Видимо, да. Для этого есть все ресурсы. Дело в том, что такими категориями мы пока просто не мыслим. Думаю, что такой категориальный аппарат начинается выстраиваться во внешнеэкономических отношениях. Если поставить цель: создать в России или в одном из субъектов Федерации хотя бы один такой продукт, то сложившаяся система станет определяющей для других производств.

В качестве методов, повышающих конкурентоспособность региона на финансовом рынке и, как следствие, инвестиционную привлекательность, можно рассматривать создание системы консолидации и локализации финансовых ресурсов, например на основе создания региональных инвестиционных структур на базе отдельных муниципальных образований.

Данные структуры могли бы сконцентрировать существующие активы и финансовый капитал, направить их на развитие территории в рамках комплексных инвестиционных проектов. В основе этого метода лежит идея о необходимости реформирования существующей системы хозяйственного управления. Создание региональных инвестиционных структур создаст условия, когда средства региона будут сохраняться в рамках региона и вкладываться в развитие данного территориального образования.

В целом же одной из ключевых задач политики региона по привлечению инвестиционных ресурсов является доведение совокупности хозяйствующих субъектов региона до «рыночного вида» посредством создания соответствующей инфраструктуры: трастовые компании, лизинговые механизмы, финансовые, страховые компании и т. п.

Для повышения инвестиционной привлекательности субъектов РФ требуется ликвидировать межрегиональные барьеры, а это возможно лишь при реальной экономической интеграции внутри федерального округа.

Как уже было сказано выше, обладая огромным экономический потенциалом, многие регионы сегодня не обеспечивают его эффективного использования. Соответственно, также среди основных задач по повышению инвестиционной привлекательности региона можно выделить задачу инвентаризации активов территориального образования (природный, финансовый, производственный, социальный и другие потенциалы) и текущий мониторинг ресурсов. Причем особое внимание следует уделить государственной и муниципальной собственности субъектов Федерации, а также приоритетам ее эффективного использования.