Финансовый анализ коммерческого банка

Оценка качества активов и структуры пассивов ОАО Газпромбанка

Показатели качества активов Газпромбанка продолжают оставаться на высоком уровне. На конец 1 полугодия 2012 года отношение необслуживаемой задолженности (совокупный объем задолженности по ссудам, по которым допущена просрочка более 90 дней) к кредитному портфелю составляет 1,1%, снизившись за 6 месяцев 2012 года на 0,3 п.п. Доля реструктурированных кредитов также сократилась, составив на 30.06.2012 1,8%. Отношение созданных резервов на возможные потери по ссудам к кредитному портфелю составило 3,4% по сравнению с 4,0% по состоянию на 31.12.2011. При этом коэффициент покрытия необслуживаемой задолженности созданными резервами на возможные потери по ссудам увеличился до 3,1 раза с 2,8 раза на конец 2011 года.

Газпромбанк позитивно оценивает результаты работы, проведенной банком в 1 полугодии 2012 года. Укрепление капитальной базы банка дает дополнительные возможности для дальнейшего развития бизнеса. Наращивание кредитного портфеля в 1 полугодии 2012 года позволит в дальнейшем увеличить доходы от традиционного банковского бизнеса. При этом кредитование осуществляется в тех отраслях и клиентских сегментах, на которых банк традиционно специализируется, что позволяет демонстрировать одни из лучших показателей кредитного качества в российском банковском секторе.

Доля кредитов клиентам (после вычета резерва на возможные потери) в активах Газпромбанка выросла с 56,4% на конец 2011 года до 63,4% на конец 1 полугодия 2012 года. При этом объем корпоративных кредитов вырос на 20,5% по сравнению с концом 2011 года и составил 1 580,9 млрд руб. в основном за счет роста текущего коммерческого кредитования. Объем розничного кредитования вырос с 142,7 млрд руб. на конец 2011 года до 168,8 млрд руб. на 30.06.2012, увеличившись на 18,3%. Основными факторами роста явилось наращивание портфеля ипотечных кредитов и рост потребительского кредитования.

В 1 полугодии 2012 года Газпромбанк увеличил портфель долговых ценных бумаг на 14,4% до 240,5 млрд руб. за счет увеличения вложений в государственные долговые бумаги, а также ликвидные корпоративные долговые бумаги российских эмитентов. При этом портфель корпоративных долевых ценных бумаг сократился. В целом вложения в ценные бумаги выросли на 6,6% по сравнению с концом 2011 года, достигнув 316,0 млрд руб., доля портфеля ценных бумаг в активах Газпромбанка составила 11,9%.

По состоянию на 30.06.2012 средства корпоративных клиентов составили 1 371,1 млрд руб., увеличившись на 7,7% по сравнению с концом 2011 года. Средства физических лиц увеличились на 8,0%, составив на конец 1 полугодия 2012 года 287,9 млрд руб. Средства, привлеченные от корпоративных и розничных клиентов, продолжают составлять основную часть ресурсной базы Газпромбанка — их доля в обязательствах по состоянию на 30.06.2012 составляла 70,7%.

В июне 2012 года была завершена дополнительная эмиссия акций Газпромбанка, участие в которой приняли Государственная корпорация «Банк развития и внешнеэкономической деятельности (Внешэкономбанк)», Негосударственный пенсионный фонд «ГАЗФОНД» и ОАО «Газпром». Дополнительная эмиссия акций, а также капитализация прибыли привели к увеличению собственных средств (капитала) Газпромбанка по сравнению с концом 2011 года на 30,4% до 316,8 млрд руб. Кроме этого, в апреле 2012 г. Газпромбанк успешно разместил субординированные облигации на сумму 500 млн долл. США, что позволило дополнительно укрепить капитал 2-го уровня.

Усиление капитальной базы позволило Газпромбанку значительно нарастить объем кредитных операций во 2 квартале 2012 г., сохранив при этом показатели достаточности капитала на высоком уровне. Так, кредитный портфель Газпромбанка по состоянию на 30.06.2012 достиг 1 749,6 млрд руб., увеличившись по сравнению с концом 2011 года на 20,3%. Показатель достаточности капитала 1-го уровня, рассчитанный в соответствии с требованиями Базельского соглашения, на 30.06.2012 составил 11,0% по сравнению с 9,6% на 31.12.2011. Общая достаточность капитала на конец 1 полугодия 2012 года составила 13,2% и существенно превышает минимальный уровень в 8%, установленный Базельским соглашением.

ОАО Газпромбанк выпустил промежуточную сокращенную консолидированную финансовую отчетность, подготовленную в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности (МСФО), за 1 полугодие 2012 года. Основные финансовые показатели деятельности Газпромбанка представлены в таблице 3.1.

Таблица 3.1. Финансовые показатели деятельности Газпромбанка.

Согласно консолидированной МСФО-отчетности чистая прибыль Газпромбанка (ОАО) за 1 полугодие 2012 года составила 10,6 млрд руб. по сравнению с 38,1 млрд руб. за 1 полугодие 2011 года. Более высокие показатели прибыли в 1 полугодии 2011 года были связаны с крупными доходами Газпромбанка от продажи инвестиционного портфеля долевых бумаг в рамках политики по снижению рыночного риска, а также от разовых комиссионных операций. Суммарное влияние указанных операций на чистую прибыль Газпромбанка в 2011 году составило 24,5 млрд руб.

Уровень чистой процентной маржи во 2 квартале 2012 г. увеличился на 0,6 п.п. по сравнению с 1 кварталом 2012 г. и составил 3,1%. Рост процентной маржи связан с увеличением доходности кредитного портфеля, а также с ростом доли кредитного портфеля в процентных активах Газпромбанка при сохранении стоимости ресурсной базы на прежнем уровне. В результате размер процентных и комиссионных доходов, представляющих основной банковский бизнес, сохранился на уровне 1 полугодия 2011 г., составив 32,6 млрд руб., а их доля в операционной прибыли Газпромбанка выросла с 55% в 1 полугодии 2011 года до 71% за 1 полугодие 2012 года.